Herbalanceren

Uw beleggingsmandaat legt streefgewichten, tolerantiebanden en evaluatiedata vast. Herbalanceren voert deze bestaande regels uit, in plaats van de strategie na elke koersbeweging te herzien.

Illustratief voorbeeld: een aandelendoel van 60 % met een band van 55 tot 65 % vraagt om een beoordeling bij een huidig gewicht van 66 %. Dat is een afwijking van 6 procentpunten, geen relatieve afwijking van 6 %. Een aanleiding om te beoordelen is geen automatische verkooporder.

Nieuwe stortingen kunnen onderwogen beleggingen aanvullen zonder bestaande posities te verkopen. Aankopen kunnen nog steeds kosten veroorzaken; verkopen kunnen daarnaast belastinggevolgen hebben.