Investboard …
Portfel
Rzeczywista różnica stopy zwrotu między ETF-em a odwzorowywanym indeksem. W odróżnieniu od TER obejmuje też inne koszty i przychody, takie jak pożyczanie papierów wartościowych.
Różnica odwzorowania to różnica stopy zwrotu między ETF-em a jego indeksem odniesienia w tym samym okresie. Między porównywanymi danymi muszą być zgodne waluta, wersja indeksu i sposób uwzględniania wypłat.
Znak zależy od obliczenia. Przy stopie zwrotu ETF-u minus stopa zwrotu indeksu wartość dodatnia oznacza wynik ETF-u powyżej indeksu. Przy odwrotnym działaniu, indeks minus ETF, wartość dodatnia oznacza wynik gorszy od indeksu. Zawsze należy sprawdzić definicję źródła danych.
Na różnicę mogą wpływać bieżące koszty, transakcje wewnętrzne, podatki, metody replikacji i przychody z pożyczania papierów. Kilka lat daje szerszy kontekst niż jeden rok; historyczne różnice nie przewidują przyszłych.
Zobacz podatki, dywidendy i alokację całego portfela w jednym miejscu.