Investboard …
Strategie
Rebalancování přibližuje aktuální rozdělení ke schválenému cíli. Pomoci mohou vklady, výběry nebo obchody; volba nových cílových vah je změnou strategie.
Investiční mandát zaznamenává cílové váhy, toleranční pásma a termíny kontroly. Rebalancování uplatňuje tato stávající pravidla místo přepisování strategie po každém pohybu cen.
Ilustrační příklad: cílový podíl akcií 60 % s pásmem od 55 do 65 % vyžaduje kontrolu při aktuální váze 66 %. Jde o odchylku 6 procentních bodů, nikoli o relativní odchylku 6 %. Podnět ke kontrole není automatickým prodejním pokynem.
Nové vklady mohou posílit podvážené investice bez prodeje stávajících pozic. I nákupy mohou přinášet náklady; prodeje navíc mohou mít daňové dopady.
Podívejte se na daně, dividendy a alokaci celého portfolia na jednom místě.